Paul Tudor Jones: Từ bậc thầy giao dịch vĩ mô đến người ủng hộ Tài sản tiền điện tử
Paul Tudor Jones là một nhân vật huyền thoại trong lĩnh vực giao dịch vĩ mô toàn cầu, nổi tiếng với những cược ngược táo bạo tại các điểm chuyển biến của thị trường. Thời điểm quyết định nhất trong sự nghiệp của ông là vào "Thứ Hai đen tối" năm 1987, khi ông dự đoán chính xác sự sụp đổ của thị trường chứng khoán, kiếm được khoảng 200% lợi nhuận hàng năm cho quỹ của mình thông qua việc bán khống quy mô lớn, cá nhân thu lợi ước tính lên tới 100 triệu USD, nổi danh chỉ sau một đêm. Thành công của ông không phải là ngẫu nhiên, vào năm 1990, ông lại một lần nữa kiếm được lợi nhuận ấn tượng 87,4% bằng cách bán khống bong bóng thị trường chứng khoán Nhật Bản đang vỡ. Hơn nữa, ông cũng đã thu lợi lớn trong cuộc khủng hoảng hệ thống tiền tệ châu Âu năm 1992.
Là người sáng lập công ty đầu tư Tudor, Jones kết hợp kiểm soát rủi ro chặt chẽ với chiến lược vĩ mô linh hoạt, với triết lý "phòng thủ hơn tấn công" được duy trì xuyên suốt, khiến ông không chỉ trở thành một bậc thầy giao dịch mà còn ảnh hưởng sâu sắc đến sự phát triển của ngành quỹ phòng hộ.
Trong những năm gần đây, Jones đã bắt đầu quan tâm đến thị trường Tài sản tiền điện tử, đặc biệt là Bitcoin. Ông cho rằng, trong bối cảnh kinh tế vĩ mô hiện tại, Bitcoin đang trở thành một công cụ phòng ngừa quan trọng. Jones chỉ ra rằng, trước sự gia tăng không ngừng của nợ công và chính sách nới lỏng tiền tệ, tính khan hiếm và đặc tính không chủ quyền của Bitcoin khiến nó trở thành một tài sản hấp dẫn.
Jones cho biết: "Bitcoin thuộc về mỗi danh mục đầu tư." Ông coi Bitcoin như một công cụ phòng ngừa cấu trúc, là tài sản phi chính trị trong bối cảnh co hẹp tài chính, tiền tệ hóa nợ nần sâu sắc, và quá trình giảm giá tín dụng chủ quyền. Ông dự đoán rằng tài sản này sẽ không tránh khỏi việc xuất hiện trong "danh mục đầu tư phòng ngừa lạm phát" của các tổ chức lớn, và vị trí của nó sẽ dần dần gần gũi với vàng, cổ phiếu công nghệ chất lượng cao và các tài sản trú ẩn có tính thanh khoản cao khác.
Jones đã đưa ra khái niệm "tam hợp chống lạm phát", nghĩa là sự kết hợp của bitcoin, vàng và cổ phiếu là danh mục đầu tư tốt nhất để đối phó với lạm phát. Ông nhấn mạnh rằng cấu hình này cần được điều chỉnh động dựa trên sự biến động, định giá và kỳ vọng chính sách. Đối với bitcoin, ông đề xuất rằng tỷ lệ phân bổ của nó thường không nên vượt quá 1/5 tỷ lệ vàng, và sử dụng quyền chọn để phòng ngừa khi cần thiết.
Là một nhà đầu tư vĩ mô có kinh nghiệm, Jones đã thấy sự chuyển đổi từ cấu trúc niềm tin tài chính chủ quyền sang đồng thuận thuật toán. Ông cho rằng, hệ thống tiền tệ toàn cầu hiện tại đang trải qua một "cuộc đảo chính im lặng", chính sách tiền tệ không còn do các ngân hàng trung ương độc lập dẫn dắt, mà trở thành công cụ tài chính của các cơ quan chính phủ. Trong bối cảnh này, các đặc điểm như tính phi chủ quyền của Bitcoin, thanh toán không cần tin cậy, sự gia tăng nhu cầu biên và tính nhất quán theo thời gian đã khiến nó trở thành một loại tài sản độc đáo.
Quan điểm của Jones đại diện cho sự thay đổi đáng kể trong cách nhìn nhận của giới tài chính truyền thống đối với Tài sản tiền điện tử, đặc biệt là bitcoin. Từ sự nghi ngờ và bài trừ ban đầu, đến nay coi nó như một phần quan trọng trong danh mục đầu tư, sự chuyển mình này phản ánh sự trưởng thành và xu hướng chính thống hóa của thị trường Tài sản tiền điện tử.
Tuy nhiên, Jones cũng nhắc nhở các nhà đầu tư rằng việc đầu tư vào bitcoin vẫn tiềm ẩn rủi ro và cần được xử lý một cách thận trọng. Ông đề xuất việc quản lý rủi ro giao dịch cảm xúc trong giai đoạn "định giá lại mạnh mẽ" bằng cách giới hạn giá trị tổn thất bitcoin trong một ngày, thiết lập cơ chế thoát khi giảm giá tối đa để đảm bảo sự ổn định của danh mục đầu tư.
Tổng thể, sự chuyển mình của Paul Tudor Jones từ bậc thầy giao dịch vĩ mô sang người ủng hộ Tài sản tiền điện tử phản ánh xu hướng và tư duy mới trong thị trường tài chính. Quan điểm của ông cung cấp cho các nhà đầu tư một góc nhìn mới về việc phân bổ tài sản trong môi trường kinh tế phức tạp hiện nay, đồng thời cũng mở đường cho sự hòa nhập sâu hơn của Tài sản tiền điện tử vào lĩnh vực tài chính truyền thống.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
11 thích
Phần thưởng
11
8
Chia sẻ
Bình luận
0/400
SelfSovereignSteve
· 07-22 22:45
thị trường tăng cuối cùng đã đến, theo kịp mua đáy
Xem bản gốcTrả lời0
MEVHunter
· 07-22 11:43
ngmi paul, true alpha nằm trong mempool không phải boomer trinity của bạn
Xem bản gốcTrả lời0
DoomCanister
· 07-22 08:58
chuyên nghiệp nhìn chung tích cực thì khác biệt!
Xem bản gốcTrả lời0
BasementAlchemist
· 07-22 03:43
chơi đùa với mọi người không được thì sao, có độ cao thì có cơ hội.
Paul Tudor Jones: Bitcoin là một phần thiết yếu trong danh mục đầu tư, khái niệm bộ ba chống lạm phát thu hút theo dõi
Paul Tudor Jones: Từ bậc thầy giao dịch vĩ mô đến người ủng hộ Tài sản tiền điện tử
Paul Tudor Jones là một nhân vật huyền thoại trong lĩnh vực giao dịch vĩ mô toàn cầu, nổi tiếng với những cược ngược táo bạo tại các điểm chuyển biến của thị trường. Thời điểm quyết định nhất trong sự nghiệp của ông là vào "Thứ Hai đen tối" năm 1987, khi ông dự đoán chính xác sự sụp đổ của thị trường chứng khoán, kiếm được khoảng 200% lợi nhuận hàng năm cho quỹ của mình thông qua việc bán khống quy mô lớn, cá nhân thu lợi ước tính lên tới 100 triệu USD, nổi danh chỉ sau một đêm. Thành công của ông không phải là ngẫu nhiên, vào năm 1990, ông lại một lần nữa kiếm được lợi nhuận ấn tượng 87,4% bằng cách bán khống bong bóng thị trường chứng khoán Nhật Bản đang vỡ. Hơn nữa, ông cũng đã thu lợi lớn trong cuộc khủng hoảng hệ thống tiền tệ châu Âu năm 1992.
Là người sáng lập công ty đầu tư Tudor, Jones kết hợp kiểm soát rủi ro chặt chẽ với chiến lược vĩ mô linh hoạt, với triết lý "phòng thủ hơn tấn công" được duy trì xuyên suốt, khiến ông không chỉ trở thành một bậc thầy giao dịch mà còn ảnh hưởng sâu sắc đến sự phát triển của ngành quỹ phòng hộ.
Trong những năm gần đây, Jones đã bắt đầu quan tâm đến thị trường Tài sản tiền điện tử, đặc biệt là Bitcoin. Ông cho rằng, trong bối cảnh kinh tế vĩ mô hiện tại, Bitcoin đang trở thành một công cụ phòng ngừa quan trọng. Jones chỉ ra rằng, trước sự gia tăng không ngừng của nợ công và chính sách nới lỏng tiền tệ, tính khan hiếm và đặc tính không chủ quyền của Bitcoin khiến nó trở thành một tài sản hấp dẫn.
Jones cho biết: "Bitcoin thuộc về mỗi danh mục đầu tư." Ông coi Bitcoin như một công cụ phòng ngừa cấu trúc, là tài sản phi chính trị trong bối cảnh co hẹp tài chính, tiền tệ hóa nợ nần sâu sắc, và quá trình giảm giá tín dụng chủ quyền. Ông dự đoán rằng tài sản này sẽ không tránh khỏi việc xuất hiện trong "danh mục đầu tư phòng ngừa lạm phát" của các tổ chức lớn, và vị trí của nó sẽ dần dần gần gũi với vàng, cổ phiếu công nghệ chất lượng cao và các tài sản trú ẩn có tính thanh khoản cao khác.
Jones đã đưa ra khái niệm "tam hợp chống lạm phát", nghĩa là sự kết hợp của bitcoin, vàng và cổ phiếu là danh mục đầu tư tốt nhất để đối phó với lạm phát. Ông nhấn mạnh rằng cấu hình này cần được điều chỉnh động dựa trên sự biến động, định giá và kỳ vọng chính sách. Đối với bitcoin, ông đề xuất rằng tỷ lệ phân bổ của nó thường không nên vượt quá 1/5 tỷ lệ vàng, và sử dụng quyền chọn để phòng ngừa khi cần thiết.
Là một nhà đầu tư vĩ mô có kinh nghiệm, Jones đã thấy sự chuyển đổi từ cấu trúc niềm tin tài chính chủ quyền sang đồng thuận thuật toán. Ông cho rằng, hệ thống tiền tệ toàn cầu hiện tại đang trải qua một "cuộc đảo chính im lặng", chính sách tiền tệ không còn do các ngân hàng trung ương độc lập dẫn dắt, mà trở thành công cụ tài chính của các cơ quan chính phủ. Trong bối cảnh này, các đặc điểm như tính phi chủ quyền của Bitcoin, thanh toán không cần tin cậy, sự gia tăng nhu cầu biên và tính nhất quán theo thời gian đã khiến nó trở thành một loại tài sản độc đáo.
Quan điểm của Jones đại diện cho sự thay đổi đáng kể trong cách nhìn nhận của giới tài chính truyền thống đối với Tài sản tiền điện tử, đặc biệt là bitcoin. Từ sự nghi ngờ và bài trừ ban đầu, đến nay coi nó như một phần quan trọng trong danh mục đầu tư, sự chuyển mình này phản ánh sự trưởng thành và xu hướng chính thống hóa của thị trường Tài sản tiền điện tử.
Tuy nhiên, Jones cũng nhắc nhở các nhà đầu tư rằng việc đầu tư vào bitcoin vẫn tiềm ẩn rủi ro và cần được xử lý một cách thận trọng. Ông đề xuất việc quản lý rủi ro giao dịch cảm xúc trong giai đoạn "định giá lại mạnh mẽ" bằng cách giới hạn giá trị tổn thất bitcoin trong một ngày, thiết lập cơ chế thoát khi giảm giá tối đa để đảm bảo sự ổn định của danh mục đầu tư.
Tổng thể, sự chuyển mình của Paul Tudor Jones từ bậc thầy giao dịch vĩ mô sang người ủng hộ Tài sản tiền điện tử phản ánh xu hướng và tư duy mới trong thị trường tài chính. Quan điểm của ông cung cấp cho các nhà đầu tư một góc nhìn mới về việc phân bổ tài sản trong môi trường kinh tế phức tạp hiện nay, đồng thời cũng mở đường cho sự hòa nhập sâu hơn của Tài sản tiền điện tử vào lĩnh vực tài chính truyền thống.