DeFi uygulamalarının TVL'sini artırmanın dört stratejisi

Merkezi Olmayan Finans uygulamaları için toplam kilitlenmiş değer (TVL) artırmak, temel bir hedeftir ve en önemli zorluklardan biridir. İşte TVL'yi artırmanın dört ana stratejisi:

1. Token Beklentisi Teşviki

Bu yöntem, likidite çekmek için puan etkinlikleri kullanarak, düşük maliyetli ancak etkili bir stratejidir. Projeler, erken kullanıcıları katılmaya teşvik etmek için gelecekteki token ödüllerini taahhüt ederek, hemen gerçek maliyet ödemeden bunu yapabilir.

Bu strateji esasen iki tür kullanıcı grubuna yöneliktir:

• Spekülatör: Ana olarak ikincil piyasada işlem yapar
• Erken katılımcılar: Birinci düzey pazarda projeye katılarak potansiyel airdrop fırsatları elde etmek.

Henüz token çıkarmayan projeler için çeşitli airdrop etkinlikleri düzenlemek etkili bir pazarlama stratejisidir. Erken kullanıcılarına puan ödülleri sunarak, onların katılımını teşvik edebilir ve bir topluluk oluşturabilir, gelecekteki token çıkarımına zemin hazırlayabilirsiniz.

2. Proje Dışı İşbirliği

Bu yöntem, projenin kendi kaynaklarına ve ağlarına dayanır ve temelde bir kaynak değişimi şeklidir. Diğer projelerle işbirliği yaparak, varlıkların birbirleriyle etkileşimini ve dolaşımını sağlamak mümkündür.

Örneğin, kullanıcılara platformda diğer projelerin tokenlerini teminat veya ödeme aracı olarak kullanmalarına izin vermek. Bu strateji, projelerin hızlı bir şekilde likidite elde etmelerine yardımcı olabilirken, kullanıcılara daha fazla seçenek ve kolaylık sağlar.

3. Getiri Teşvik Mekanizması

Tipik uygulama, likidite havuzu oluşturarak likidite madenciliği yapmaktır; bu, kullanıcıları varlıklarını likidite havuzuna eklemeye teşvik etmek için işlem ücretleri ile ödül vermektedir. Bu, TVL'yi hızlı bir şekilde artırabilen popüler bir teşvik mekanizmasıdır.

Ancak, bu yöntem yüksek ödüllerin yol açabileceği enflasyon sorunlarını önlemek için ödül mekanizmasının dikkatlice tasarlanmasını gerektirir. Ayrıca, sistemin istikrarını sağlamak için risk yönetimine de dikkat edilmelidir.

4. Yeni Varlık Türleri Yaratmak

Likidite staking ve yeniden staking, yeni varlıklar yaratmanın tipik yollarıdır; bu sadece stake edilmiş varlıkların likiditesini serbest bırakmakla kalmaz, aynı zamanda ek fonları da çekme potansiyeline sahiptir.

Yeni finansal araçlar yaratarak, örneğin staking sertifikaları gibi, stake edilmiş varlıkların likiditesini artırabilir ve aynı zamanda yeni yatırım fırsatları yaratabilir, daha fazla sermayenin ekosisteme girmesini çekebilir.

Ancak, bu yöntem aynı zamanda risk birikimi sorununu da beraberinde getiriyor. Eğer zincirin herhangi bir halkasında bir sorun çıkarsa, bu durum tüm ilgili varlık zincirini ve uygulama ekosistemini etkileyebilir.

Strateji Karşılaştırması

Projeden bakıldığında, sermaye verimliliğini maksimize etme ilkesine göre sıralamak gerekirse, bu dört stratejinin önceliği aşağıdaki gibidir:

1. Token Beklentisi Teşvikleri: Düşük Maliyet Yüksek Getiri
2. Proje İçi İşbirliği: Düşük maliyetli, esasen kaynak takası.
3. Getiri teşvik mekanizması: Maliyetler yüksek, platform gelirlerinin paylaşılması gerekiyor.
4. Yeni tür varlıklar yaratmak: En yüksek maliyet, yeni varlıkların likiditesini korumak gerekir.

Dikkat edilmesi gereken nokta, bu öncelik sıralamasının hızlı bir şekilde pazar konumu oluşturma ve kullanıcı çekme varsayımına dayandığıdır. Gerçek uygulamada, proje sahipleri stratejilerini kendi kaynaklarına, pazar koşullarına ve belirli iş hedeflerine göre ayarlamalıdır.

Ayrıca, bu stratejiler birbirini dışlamaz; projeler, farklı gelişim aşamalarının ihtiyaçları ve piyasa geri bildirimlerine göre bu stratejileri esnek bir şekilde birleştirerek en iyi sonuçları elde edebilir.