Khám Phá Regtech: Cách Đối Phó Với Tội Phạm Tài Chính Trong Lĩnh Vực Tài Sản Ảo

Regtech(Công nghệ quản lý quy định) đề cập đến các công nghệ được sử dụng để duy trì sự tuân thủ quy định. Nó chủ yếu được sử dụng để đảm bảo rằng các ngành và người tiêu dùng tuân thủ các luật và quy định liên quan. Ví dụ, một số giải pháp công nghệ có thể giúp các công ty chứng minh rằng họ không tham gia vào các hành vi sai trái như thao túng giá cả và khối lượng giao dịch tiền điện tử.

Regtech giống như là thiết bị an toàn của hệ thống tài chính. Nó không chỉ đảm bảo hệ thống hoạt động bình thường, mà còn có thể kịp thời dừng lại khi cần thiết, bảo vệ an toàn tổng thể. Mặc dù Regtech có thể được áp dụng trong nhiều lĩnh vực, nhưng ngành tài chính là lĩnh vực ứng dụng chính của nó. Điều này là bởi vì một hệ thống tài chính lành mạnh, hiệu quả và đáng tin cậy là rất quan trọng đối với sự phát triển của xã hội. Nếu hoạt động tài chính không tốt hoặc có nhiều hành vi tội phạm, cuối cùng người chịu thiệt hại vẫn là những người dân bình thường.

Các chính phủ trên thế giới đã nỗ lực để xây dựng các quy tắc nhằm duy trì sự ổn định tài chính và ngăn ngừa tội phạm tài chính. Các tổ chức tài chính phải tuân thủ những quy định này và chứng minh sự tuân thủ của mình với các cơ quan quản lý. Nếu không, họ có thể phải đối mặt với những hậu quả nghiêm trọng như mất giấy phép hoạt động. Do tài chính hiện đại phụ thuộc cao vào công nghệ và rất phức tạp, nếu không có sự hỗ trợ của Regtech, rất khó để đạt được sự tuân thủ hiệu quả. Do đó, Regtech giúp tự động hóa và đơn giản hóa quy trình tuân thủ.

Hiện nay, nhiều tổ chức tài chính và cơ quan quản lý đang áp dụng các giải pháp Regtech. Các tổ chức tài chính sử dụng nó để thực hiện tuân thủ tự động, trong khi các cơ quan quản lý sử dụng nó để giám sát thị trường, đấu tranh chống tội phạm nhằm bảo vệ quyền lợi của người dùng.

Tài sản ảo làm thế nào để tái cấu trúc quản lý tài chính

Dù tài chính truyền thống đã khá phức tạp, nhưng blockchain, tài sản ảo và tài chính phi tập trung (DeFi) đã đẩy nó lên một tầm cao mới, đồng thời cũng tạo ra những khả năng mới cho việc quản lý. Nhiều lợi thế của tài sản ảo, như thị trường tiếp cận mở hơn, thuận tiện hơn, cũng đã mang lại những thách thức mới cho việc quản lý.

Ví dụ, thị trường vốn truyền thống thường chỉ hoạt động trong giờ cố định vào các ngày làm việc, và việc báo cáo các vấn đề tuân thủ thường được hoàn thành trong vòng 1-2 ngày sau khi sự kiện xảy ra. Trong khi đó, thị trường tài sản ảo hoạt động 24/7 và theo thời gian thực. Tài chính truyền thống thường bị hạn chế trong các biên giới địa phương và quốc gia, trong khi tài sản ảo thì không có biên giới. Những khác biệt này có nghĩa là công nghệ giám sát có khả năng tự động theo dõi hoạt động giao dịch theo thời gian thực 24/7 trở nên quan trọng hơn bao giờ hết.

Ngoài ra, sự khác biệt về chi tiết kỹ thuật cũng làm giảm khả năng áp dụng của công nghệ quản lý truyền thống. Ví dụ, giao dịch cổ phiếu truyền thống thường chỉ có vài chữ số thập phân, trong khi giao dịch Ethereum có thể chính xác đến 18 chữ số thập phân, đây chỉ là một ví dụ về sự khác biệt trong tiêu chuẩn xử lý dữ liệu.

Do tính chất phi tập trung của tài sản ảo, bất kỳ ai cũng có thể dễ dàng tạo ra token mới, sàn giao dịch mới hoặc ví, điều này đã mang lại nhiều hình thức trộm cắp và thao túng mới, cần có các công cụ mã hóa chuyên dụng để phát hiện.

Đồng thời, các cơ quan quản lý cũng ngày càng nhận thức rằng, tài chính dựa trên blockchain thực sự thuận lợi hơn cho việc quản lý, vì nó có tính minh bạch và hiệu quả cao. Ví dụ, trong một số trường hợp, những tội phạm có thể trốn thoát trong hệ thống tài chính truyền thống, nhưng lại không có chỗ nào để ẩn náu trong lĩnh vực tài sản ảo, vì tất cả các hoạt động của họ đều được ghi lại trên blockchain.

Các điểm tuân thủ trong việc chuyển đổi thị trường tài sản ảo

Những thách thức này có nghĩa là các công ty tài chính và các cơ quan quản lý cần điều chỉnh khả năng tuân thủ và công nghệ quản lý khi áp dụng tài sản ảo. Điều quan trọng là rút ra các thực tiễn tốt nhất từ tuân thủ tài chính truyền thống và bổ sung các yếu tố công nghệ để đối phó với những thách thức đặc thù của tài sản ảo.

Từ góc độ vĩ mô hơn, tất cả các rủi ro và tuân thủ của tài sản ảo cần phải có khả năng phát hiện các vấn đề trên chuỗi và ngoài chuỗi, điều này đòi hỏi các khả năng và hệ thống chuyên biệt mới. Chúng phải hoạt động 24/7, sử dụng trí tuệ nhân tạo để tích hợp và xử lý dữ liệu rủi ro một cách hiệu quả hơn, nhằm phát hiện các hình thức tội phạm phức tạp hơn.

KYC( nhận diện khách hàng ) và quy tắc du lịch trong thị trường tiền điện tử có sự khác biệt lớn so với tài chính truyền thống. Mặc dù các sàn giao dịch tiền điện tử tập trung ngày càng yêu cầu KYC và đăng ký đầy đủ, nhưng các ứng dụng DeFi không cần cấp phép thường không yêu cầu điều này, điều này làm cho các dịch vụ này dễ sử dụng hơn, nhưng cũng dễ bị tội phạm lợi dụng. Do đó, các công ty tiền điện tử được quản lý phải có khả năng công nghệ quản lý trên chuỗi, để đảm bảo họ hiểu nguồn gốc của vốn và không chấp nhận tài sản ảo từ các nguồn chưa KYC hoặc có nguồn gốc nghi ngờ.

Tương tự, chống rửa tiền ( AML ) cần phải có sự giám sát chéo giữa trên chuỗi và ngoài chuỗi. Tội phạm thường cố gắng sử dụng những phương pháp phức tạp để che giấu "dấu vết tài chính" của họ, như chuyển tiền đến nhiều ví khác nhau, chuyển đổi thành các tài sản ảo khác, v.v. Sau đó, họ có thể cố gắng chuyển tiền đến các sàn giao dịch được quản lý cung cấp cổng vào và ra cho tiền pháp định, cố gắng chuyển đổi tài sản ảo thành tiền có thể sử dụng. Do đó, cần phải kết hợp khả năng giám sát hành vi tài khoản ngoài chuỗi với khả năng hiểu hành vi ví và nguồn gốc của tiền trên chuỗi.

Sự lạm dụng thị trường trong thị trường phi tập trung (MAR) cần một phương pháp chuyên biệt đối với tài sản tiền điện tử, vì các loại tài sản ảo rất đa dạng và có thể giao dịch ở bất kỳ đâu cả trên chuỗi và ngoài chuỗi, điều này làm cho việc giám sát hiệu quả trở nên rất quan trọng. Thao túng giữa các tài sản, lạm dụng giữa các thị trường, lừa đảo hợp đồng thông minh, giao dịch nội gián dựa trên blockchain và giao dịch giả mạo chỉ là một vài ví dụ, chỉ có việc thiết lập một kế hoạch tuân thủ chuyên biệt cho tiền điện tử, hiểu biết về những hành vi này và giám sát chúng mới có thể giải quyết tốt những vấn đề này.

Các hình thức tội phạm tài chính đặc trưng của tiền điện tử

Thị trường tiền điện tử bị lạm dụng là một lĩnh vực mới đầy những thách thức độc đáo, dưới đây là hai ví dụ điển hình:

1. Giao dịch nội bộ DEX: Nghiên cứu phát hiện, trong số các token DeFi niêm yết trên các sàn giao dịch lớn, có 56% tồn tại hành vi giao dịch nội bộ trên sàn giao dịch phi tập trung. Điều này có nghĩa là có người đã mua trước khi token sắp được niêm yết, và ngay sau khi niêm yết đã bán ra, từ đó thu lợi bất chính. Tỷ lệ 56% là rất cao, ngay cả khi so với tỷ lệ ước tính 10-20% của thị trường truyền thống. Mặc dù trong thị trường truyền thống, giao dịch nội bộ dựa trên thông tin không công khai quan trọng là vi phạm pháp luật nghiêm ngặt, nhưng đặc tính của DeFi khiến cho những kẻ thao túng dễ dàng hơn để thành công. Tuy nhiên, tính minh bạch của blockchain cũng có nghĩa là hành vi này có thể bị phát hiện tự động.

2. Lừa đảo bằng hợp đồng thông minh: Nghiên cứu cho thấy, bọn lừa đảo trung bình cứ 4 phút lại tạo ra một mã thông báo lừa đảo mới, cố gắng đánh cắp tiền của người dùng. Đến nay, đã phát hiện gần 350,000 vụ lừa đảo như vậy. Những mã thông báo lừa đảo này về bản chất được xây dựng bằng mã độc hại của hợp đồng thông minh, những nhà đầu tư mua chúng sẽ không bao giờ lấy lại được tiền. Ước tính, số người bị ảnh hưởng vào năm 2022 đã vượt quá 2 triệu. Điều này lại một lần nữa cho thấy, các hệ thống mở, không có quyền hạn cũng tạo cơ hội cho bọn lừa đảo. Nhưng mặt khác, do những vụ lừa đảo này xảy ra trên blockchain, chúng có thể được phát hiện và đánh dấu kịp thời, trong khi trong tài chính truyền thống, thường cần nhiều nạn nhân báo cáo sau đó mới thu hút sự chú ý.

Thực tiễn quản lý tài sản ảo tại Hồng Kông

Trong lĩnh vực quản lý tiền điện tử tiên tiến, Hồng Kông là một trong những người dẫn đầu thế giới hiện nay. Hướng dẫn được Ủy ban Chứng khoán và Tương lai Hồng Kông công bố vào tháng 6 là một trong những khung cấp phép toàn diện, cụ thể và rõ ràng nhất, thu hút sự chú ý từ toàn cầu.

Một số tổ chức chuyên về giám sát thị trường gốc của tiền điện tử có thể phát hiện các hoạt động đáng ngờ thông qua việc theo dõi giao dịch, từ đó giúp ngăn chặn lạm dụng thị trường và thao túng thị trường. Những giải pháp này được thiết kế để đáp ứng các yêu cầu quy định, trở thành trung tâm của các chương trình tuân thủ tiền điện tử thông minh, hiệu quả và mang tính tiên đoán trên chuỗi và ngoài chuỗi, đồng thời giúp các sàn giao dịch nộp đơn và nhận giấy phép.

Cụ thể, quy định của Ủy ban Chứng khoán Hồng Kông yêu cầu các nền tảng sử dụng hệ thống giám sát thị trường hiệu quả do các nhà cung cấp độc lập có uy tín cung cấp, nhằm xác định, giám sát, phát hiện và ngăn chặn bất kỳ hoạt động thao túng hoặc lạm dụng thị trường nào trên nền tảng, và cung cấp quyền truy cập vào hệ thống này cho Ủy ban Chứng khoán khi cần thiết. Các hệ thống này cần đáp ứng các yêu cầu như kiểm tra định kỳ, phát hiện nhanh chóng và báo cáo các vấn đề nghi ngờ cho Ủy ban Chứng khoán, giám sát các giao dịch bất thường, giám sát các giao dịch trên chuỗi và nguồn gốc của chúng.

Ngoài ra, khả năng quản lý đồng bộ tính tuân thủ và rủi ro trên một nền tảng cũng trở nên ngày càng quan trọng. Một số giải pháp tích hợp nhiều loại nhà cung cấp công nghệ quản lý khác nhau và dữ liệu, điều này là cần thiết để vận hành hiệu quả các chương trình tuân thủ tiền điện tử.