Analyse du marché baissier du Bitcoin : Perspectives du marché à l'ère des ETF
La situation actuelle du marché semble être en phase de marché baissier. La plupart des cryptomonnaies ont déjà chuté de plus de 40 %, et le Bitcoin a également baissé de 23 %, avec des perspectives peu optimistes. Cependant, tant que nous maintenons un trading rationnel, il y a encore des opportunités à l'avenir. En tant que traders, nous devons nous concentrer sur nos stratégies d'achat et de vente, plutôt que de prédire excessivement l'évolution du marché.
Dans le contexte de l'ère des ETF, le marché baissier du Bitcoin pourrait présenter les scénarios suivants:
Scénario 1 : Longue période de morosité et de faiblesse
Ce marché baissier pourrait durer plus longtemps que le précédent, nécessitant plusieurs années de fluctuations avant d'atteindre le fond. Imaginez la situation d'investir dans l'indice S&P pendant la stagflation des années 70 - bien qu'il y ait de nombreuses opportunités, il a fallu 7 ans pour atteindre un nouveau sommet. À cette époque, il y a eu deux grandes baisses, la première ayant complété une baisse de 38 % en près de 2 ans, la seconde ayant complété une baisse de 50 % en 2 ans. Compte tenu des facteurs d'inflation, la baisse réelle est encore plus importante.
La baisse actuelle du marché est largement prévisible. De gros capitaux ont commencé à se retirer des actifs risqués depuis novembre dernier, entraînant un changement vers une posture défensive sur le marché. Avec l'adoption des produits dérivés de Bitcoin par la finance traditionnelle, la liquidité des outils de couverture a considérablement augmenté.
Le marché des options pourrait aggraver la lente descente des prix. Les gros investisseurs achètent des options de vente pour couvrir les risques, ce qui fait monter les prix des options. Les teneurs de marché vendent des options et vendent des actifs sous-jacents pour se couvrir. Cela pourrait entraîner deux scénarios :
Avant l'échéance des options, les teneurs de marché achètent des actifs sous-jacents pour ralentir la baisse, le prix baisse lentement pendant plusieurs mois.
Avant l'expiration des options, les teneurs de marché achètent pour faire monter les prix, puis après l'expiration, ils reprennent la baisse. La volatilité s'intensifie, la plupart des gens perdent de l'argent.
Cette situation est la plus défavorable pour les investisseurs qui achètent au plus haut et vendent au plus bas. Chaque petite reprise donne de l'espoir, mais au final, le marché continuera de baisser.
La stagflation est la pire situation pour l'économie dans son ensemble et désastreuse pour les marchés financiers. Il y a actuellement quelques signes précurseurs, mais davantage de données sont nécessaires pour confirmer. La banque centrale pourrait sacrifier un objectif pour en préserver un autre, et il est plus probable qu'elle accepte une forte inflation plutôt qu'une déflation.
Scénario 2 : Répéter les modèles historiques
C'est peut-être une situation relativement meilleure. Selon les cycles passés, Bitcoin atteindra un sommet avant de subir une forte correction, puis de descendre lentement. Pendant ce temps, il y aura l'effondrement d'échanges ou de fonds, entraînant une vente finale, avec une chute de 70 à 80 % par rapport au sommet. Le fond connaîtra une brève consolidation, et ceux qui ont vendu tôt commenceront à accumuler.
Cette situation offre une bonne opportunité d'entrée pour les investisseurs, qui pourrait durer environ 14 mois. Cependant, compte tenu de l'amélioration de la maturité du marché, de l'augmentation de la liquidité, d'un volume important de jetons détenus par les gros investisseurs et d'un faible levier, la probabilité d'une correction extrême n'est pas élevée. Cependant, les altcoins pourraient encore chuter de 50 à 60 %.
Le soutien à l'achat de jetons alternatifs est limité, la finance traditionnelle se tourne vers des valeurs refuges, les investisseurs en cryptomonnaies sont fatigués et la liquidité est dispersée. À moins qu'il n'y ait des nouvelles significatives (, comme l'adoption de ) par la finance traditionnelle, les jetons alternatifs pourraient globalement chuter de 90 % par rapport à leurs sommets.
Scénario 3 : Ajustement à court terme
Cette situation est peu probable. L'optimisme le plus raisonnable est que le Bitcoin stagne au cours des prochains mois. Avant que l'environnement de liquidité ne s'améliore, que les politiques ne soient plus claires et que les données économiques ne s'améliorent, l'objectif principal devrait être de préserver le capital.
Actuellement, la tendance est légèrement baissière à moyen terme. Avant que l'incertitude économique et géopolitique ne soit résolue, il est peu probable que nous atteignions de nouveaux sommets historiques. Cependant, les investisseurs doivent se préparer à diverses situations et ajuster leurs positions en fonction des circonstances réelles. Si vous achetez, n'oubliez pas de prendre vos bénéfices lors d'un rebond. Si vous vendez à découvert, soyez prudent, car le Bitcoin a déjà chuté de près de 30% et les altcoins ont baissé de plus de 50%.
Rester optimiste aide à réaliser des bénéfices à long terme, mais il faut également se préparer à de nouvelles baisses. Bien que de nombreux facteurs positifs soient apparus, la réaction des prix n'est pas idéale, ce qui signifie que le risque de baisse demeure.
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BasementAlchemist
· 07-26 06:03
La grande tragédie, je ne peux plus le supporter.
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YieldHunter
· 07-25 05:37
lol un autre bear trap pour les degens tbh
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ColdWalletGuardian
· 07-23 09:04
Éteins la lumière et dors profondément, l'univers de la cryptomonnaie ne vaut pas encore la peine de s'en soucier.
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SolidityStruggler
· 07-23 09:02
Plus de quatre caractères, j'ai perdu mon argent.
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FlashLoanLarry
· 07-23 09:01
meh... 900 bps de drawdown et vous paniquez ? J'ai vu pire pendant l'été defi.
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MEVHunterNoLoss
· 07-23 08:53
Je ne peux vraiment plus tenir, prends les gens pour des idiots.
Analyse du marché baissier du Bitcoin à l'ère des ETF : trois scénarios de marché potentiels
Analyse du marché baissier du Bitcoin : Perspectives du marché à l'ère des ETF
La situation actuelle du marché semble être en phase de marché baissier. La plupart des cryptomonnaies ont déjà chuté de plus de 40 %, et le Bitcoin a également baissé de 23 %, avec des perspectives peu optimistes. Cependant, tant que nous maintenons un trading rationnel, il y a encore des opportunités à l'avenir. En tant que traders, nous devons nous concentrer sur nos stratégies d'achat et de vente, plutôt que de prédire excessivement l'évolution du marché.
Dans le contexte de l'ère des ETF, le marché baissier du Bitcoin pourrait présenter les scénarios suivants:
Scénario 1 : Longue période de morosité et de faiblesse
Ce marché baissier pourrait durer plus longtemps que le précédent, nécessitant plusieurs années de fluctuations avant d'atteindre le fond. Imaginez la situation d'investir dans l'indice S&P pendant la stagflation des années 70 - bien qu'il y ait de nombreuses opportunités, il a fallu 7 ans pour atteindre un nouveau sommet. À cette époque, il y a eu deux grandes baisses, la première ayant complété une baisse de 38 % en près de 2 ans, la seconde ayant complété une baisse de 50 % en 2 ans. Compte tenu des facteurs d'inflation, la baisse réelle est encore plus importante.
La baisse actuelle du marché est largement prévisible. De gros capitaux ont commencé à se retirer des actifs risqués depuis novembre dernier, entraînant un changement vers une posture défensive sur le marché. Avec l'adoption des produits dérivés de Bitcoin par la finance traditionnelle, la liquidité des outils de couverture a considérablement augmenté.
Le marché des options pourrait aggraver la lente descente des prix. Les gros investisseurs achètent des options de vente pour couvrir les risques, ce qui fait monter les prix des options. Les teneurs de marché vendent des options et vendent des actifs sous-jacents pour se couvrir. Cela pourrait entraîner deux scénarios :
Avant l'échéance des options, les teneurs de marché achètent des actifs sous-jacents pour ralentir la baisse, le prix baisse lentement pendant plusieurs mois.
Avant l'expiration des options, les teneurs de marché achètent pour faire monter les prix, puis après l'expiration, ils reprennent la baisse. La volatilité s'intensifie, la plupart des gens perdent de l'argent.
Cette situation est la plus défavorable pour les investisseurs qui achètent au plus haut et vendent au plus bas. Chaque petite reprise donne de l'espoir, mais au final, le marché continuera de baisser.
La stagflation est la pire situation pour l'économie dans son ensemble et désastreuse pour les marchés financiers. Il y a actuellement quelques signes précurseurs, mais davantage de données sont nécessaires pour confirmer. La banque centrale pourrait sacrifier un objectif pour en préserver un autre, et il est plus probable qu'elle accepte une forte inflation plutôt qu'une déflation.
Scénario 2 : Répéter les modèles historiques
C'est peut-être une situation relativement meilleure. Selon les cycles passés, Bitcoin atteindra un sommet avant de subir une forte correction, puis de descendre lentement. Pendant ce temps, il y aura l'effondrement d'échanges ou de fonds, entraînant une vente finale, avec une chute de 70 à 80 % par rapport au sommet. Le fond connaîtra une brève consolidation, et ceux qui ont vendu tôt commenceront à accumuler.
Cette situation offre une bonne opportunité d'entrée pour les investisseurs, qui pourrait durer environ 14 mois. Cependant, compte tenu de l'amélioration de la maturité du marché, de l'augmentation de la liquidité, d'un volume important de jetons détenus par les gros investisseurs et d'un faible levier, la probabilité d'une correction extrême n'est pas élevée. Cependant, les altcoins pourraient encore chuter de 50 à 60 %.
Le soutien à l'achat de jetons alternatifs est limité, la finance traditionnelle se tourne vers des valeurs refuges, les investisseurs en cryptomonnaies sont fatigués et la liquidité est dispersée. À moins qu'il n'y ait des nouvelles significatives (, comme l'adoption de ) par la finance traditionnelle, les jetons alternatifs pourraient globalement chuter de 90 % par rapport à leurs sommets.
Scénario 3 : Ajustement à court terme
Cette situation est peu probable. L'optimisme le plus raisonnable est que le Bitcoin stagne au cours des prochains mois. Avant que l'environnement de liquidité ne s'améliore, que les politiques ne soient plus claires et que les données économiques ne s'améliorent, l'objectif principal devrait être de préserver le capital.
Actuellement, la tendance est légèrement baissière à moyen terme. Avant que l'incertitude économique et géopolitique ne soit résolue, il est peu probable que nous atteignions de nouveaux sommets historiques. Cependant, les investisseurs doivent se préparer à diverses situations et ajuster leurs positions en fonction des circonstances réelles. Si vous achetez, n'oubliez pas de prendre vos bénéfices lors d'un rebond. Si vous vendez à découvert, soyez prudent, car le Bitcoin a déjà chuté de près de 30% et les altcoins ont baissé de plus de 50%.
Rester optimiste aide à réaliser des bénéfices à long terme, mais il faut également se préparer à de nouvelles baisses. Bien que de nombreux facteurs positifs soient apparus, la réaction des prix n'est pas idéale, ce qui signifie que le risque de baisse demeure.